LAZARD EQUITY EXPANSION A - FR0012817567

Catégorie : Actions Europe

Encours : 5 119 645 EUR

Lancement : 28/08/2015

VL d'origine : 1 000.00

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988.00 EUR

08/12/2016 (Quotidien)

Dernière variation :
1.28 %
Performances
1er janv :
0.02 %
1 an :
0.49 %
Origine :
-1.20 %

Objectifs et politique d'investissement

L’objectif de gestion vise à obtenir, sur une durée de placement recommandée de 5 ans minimum, une performance nette de frais supérieure au Stoxx Europe 600 en euro dividendes nets réinvestis en cours de clôture. La stratégie mise en œuvre repose sur : une analyse macro-économique qui anticipe une remontée à plus ou moins brève échéance du niveau des taux d’intérêt; l’identification des entreprises bénéficiant en absolu ou en relatif, de cette remontée des taux d’intérêt, courts et/ou longs, ainsi que d’une éventuelle pentification de la courbe, des entreprises bénéficiant d’un modèle économique qui profiterait de la remontée des taux d’intérêt (BFR négatif, niveau élevé de liquidité au bilan ou encore certaines entreprises financières qui seraient favorisées par une pentification de la courbe); l’identification des entreprises sous-évaluées dont ni la rentabilité économique, ni l’évaluation ne seraient affectées par cette remontée anticipée des taux d’intérêt; une évaluation des perspectives de ces entreprises selon notre méthodologie, qui inclut analyse stratégique, modélisation financière, évaluation dont les paramètres sont alimentés par des rencontres régulières avec les dirigeants des entreprises. La construction d’un portefeuille concentré sur 30-60 valeurs européennes essentiellement de grandes capitalisations sans contrainte sectorielle. Le portefeuille du FCP est investi : en actions de capitalisations supérieures à 2 milliards d'euro à hauteur de 75% minimum de l’actif net. En actions de capitalisations inférieures à 2 milliards d'euro à hauteur de 25% maximum de l’actif net. Les actions seront négociées : à hauteur de 75% minimum de l’actif net sur un ou plusieurs marchés de l'Union Européenne ; à hauteur de 25% maximum de l’actif net sur les marchés norvégien et suisse. L’investissement sur les marchés de l’Union Européenne hors zone euro et notamment sur les marchés norvégien et suisse pourrait entraîner un risque de change. Cette stratégie pourra conduire à des divergences fortes entre la performance du FCP, sa composition sectorielle et/ou géographique, et celles de l’indicateur de référence. Pour la gestion de sa trésorerie, le gérant pourra investir jusqu’à 10% maximum de l’actif net en titres de créances et instruments du marché monétaire. Le gérant peut également investir à hauteur de 10% maximum de l’actif net en actions ou parts d’OPCVM de droit français ou étrangers et/ou de FIA de droit français ou étranger respectant les quatre critères de l’article R214-13 du Comofi (dont des OPC gérés par la société de gestion). L’investissement est uniquement réalisé dans des OPC qui investissent eux-mêmes moins de 10% de leur actif dans d’autres OPC. Pour couvrir et/ou exposer le portefeuille au risque actions, le FCP peut utiliser des futures sur actions et indices actions négociés sur des marchés réglementés, organisés, et/ou de gré à gré dans la limite d’une fois l’actif. Le FCP peut investir 10% maximum de l’actif net en titres intégrant des dérivés.

Référencer ce fonds Assurance vie

Fonds éligible aux contrats d'Assurance Vie : (0)

Catégories

Classe d'actifs : Actions

AMF : Actions internationales

OPCVM360 : Actions Europe

Données techniques
Total Expense Ratio (TER) 1.30 %
Caractéristiques
Type de fonds FCP
Décimalisation -
Affectation des résultats Capitalisation
Durée d'investissement
conseillée
> 5 ans
Type d'investisseurs Tous
UCITS Non
Charia Non
ISR Non
Fonds maitre -
Capitalisation -
Type de gestion -
Stratégie de gestion -
Méthode de gestion Discrétionnaire
Fonds de fonds Non
Indiciel Non
Documents légaux
DICI DICI
Prospectus Prospectus complet
Reporting
Reporting mensuel ---
Reporting semestriel ---
Reporting annuel ---
Reporting trimestriel ---
Société de gestion
logo LAZARD FRÈRES GESTION LAZARD FRÈRES GESTION
Gérant
photo Axel LAROZA
Axel LAROZA
gérant du fonds depuis 08/2015
  • Fonds
  • Indice
Perf. Vl min. Vl max.
1 Janv. 0.02 % 819.97 (27/06/2016) 988.00 (08/12/2016)
1 an 0.49 % 819.97 (27/06/2016) 995.68 (29/12/2015)
3 ans - - -
5 ans - - -
Perf. Min. Max.
1 Janv. -
1 an
3 ans
5 ans
Partenaires
Dépositaire

LAZARD FRÈRES BANQUE

Vie du fonds

Maj. Fonds 11/11/2016
Document 06/10/2016
Document 06/10/2016
Notation 04/07/2016
Alphability :
Notation 02/05/2016
Alphability :

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